Warnex Inc.
TSX : WNX

Warnex Inc.

07 nov. 2007 17h00 HE

Warnex annonce ses résultats pour le troisième trimestre 2007

Revenus records pour un troisième trimestre et BAIIA positif

LAVAL, QUEBEC--(Marketwire - 7 nov. 2007) - Warnex inc. (TSX:WNX) a annoncé aujourd'hui ses résultats financiers pour le troisième trimestre terminé le 30 septembre 2007.

Faits saillants de l'exploitation



- Revenus records de 6,0 millions $ pour un troisième trimestre

- BAIIA positif provenant des activités poursuivies pour un quatrième
trimestre consécutif

- Perte nette de 175 000 $ ou 0,00 $ par action

- Continuité de l'étude des diverses options stratégiques pour ses
opérations de services de laboratoire

- Licence exclusive avec Ipsogen pour commercialiser au Canada
un service de diagnostic moléculaire pour la leucémie

- Entente avec Organon Canada pour offrir un service d'analyse de
testostérone biodisponible à ses clients à travers le Canada.


Les revenus consolidés pour le troisième trimestre terminé le 30 septembre 2007 étaient de 6,0 millions $ comparativement à 4,7 millions $ au trimestre correspondant de 2006, soit une augmentation de 27 % par rapport à l'an dernier. Les acquisitions ont contribué des revenus de 1,8 million $, représentant 24 % de la croissance des revenus. Au cours du trimestre, la division de Services analytiques a augmenté ses revenus de 68 %, passant de 1,9 million $ en 2006 à 3,2 millions $ en 2007, principalement grâce au laboratoire analytique Neopharm acquis en septembre dernier. La division de Services bioanalytiques a augmenté ses revenus de 5 %, passant de 1,8 million $ en 2006 à 1,9 million $ en 2007. Pour la période de neuf mois terminée le 30 septembre 2007, les revenus provenant des activités poursuivies totalisaient 17,9 millions $ comparativement à 12,7 millions $ en 2006, soit une augmentation de 42 % par rapport à l'an dernier.

La perte nette pour le trimestre était de 0,1 million $ pour les activités poursuivies (0,7 million $ en 2006) et 0,1 million $ pour les activités abandonnées (0,9 million $ en 2006) pour une perte nette totale de 0,2 million $ (1,6 millions $ en 2006). La perte nette par action était de 0,00 $ pour les activités poursuivies (0,01 $ en 2006) et 0,00 $ pour les activités abandonnées (0,02 $ en 2006) pour une perte nette totale par action de 0,00 $ (0,03 $ en 2006). Pour la période de neuf mois terminée le 30 septembre 2007, la perte nette était de 1,3 million $ pour les activités poursuivies (2,6 millions $ en 2006) et une profit net de 0,3 million $ pour les activités abandonnées (perte de 3,6 millions $ en 2006) pour une perte nette totale de 1,0 million $ (6,2 millions $ en 2006). La perte nette par action était de 0,03 $ pour les activités poursuivies (0,05 $ en 2006) et un profit de 0,01 $ par action pour les activités abandonnées (perte de 0,07 $ en 2006) pour une perte nette totale par action de 0,02 $ (0,12 $ en 2006).

Pour la période de trois mois terminée le 30 septembre 2007, le bénéfice avant intérêts, impôts et amortissements (BAIIA) provenant des activités poursuivies était de 0,8 million $ (0,3 million $ en 2006), soit une augmentation de 0,5 million $ par rapport à l'an dernier. Le BAIIA total pour le trimestre, incluant les activités abandonnées, était de 0,8 million $ comparativement à (0,5) million $ au trimestre correspondant de 2006. Pour la période de neuf mois terminée le 30 septembre 2007, le BAIIA provenant des activités poursuivies totalisait 1,6 million $ (0,3 million $ en 2006), soit une augmentation de 1,3 million $ par rapport à l'an dernier. Le BAIIA total, incluant les activités abandonnées, était de 1,2 million $ comparativement à (3,1) millions $ à la période correspondante de 2006.

"Nous continuons d'améliorer nos résultats en nous concentrant sur les services de laboratoire, tel que démontré par le fait que nous approchons le seuil de la rentabilité pour un deuxième trimestre consécutif. En améliorant l'efficacité de nos opérations de laboratoire dans les divisions de services analytiques et bioanalytiques, nous avons amélioré notre bénéfice brut de façon significative tout en augmentant nos revenus" a affirmé Mark Busgang, président et chef de la direction de Warnex. "Notre division de laboratoires médicaux continue d'élargir sa gamme de services et d'augmenter sa pénétration de marché en obtenant une licence exclusive d'Ipsogen pour l'analyse clinique de JAK2 effectuée au Canada, ainsi qu'une entente avec Organon Canada pour offrir un service d'analyse de testostérone biodisponible à ses clients à travers le Canada."

Revue financière supplémentaire

Le bénéfice brut pour la période de trois mois terminée le 30 septembre 2007 totalisait 1,7 million $ ou 28,0 % des ventes (1,0 million $ ou 22,0 % des ventes en 2006). L'augmentation du bénéfice brut s'explique principalement par l'amélioration du bénéfice brut dans les divisions de services analytiques et bioanalytiques. Le bénéfice brut dans la division de Laboratoires médicaux a diminué de 0,1 million $ à cause de la baisse des revenus provenant du dépistage Prénatest(MD). Pour la période de neuf mois terminée le 30 septembre 2007, le bénéfice brut totalisait 4,2 millions $ ou 23,2 % des ventes (2,8 millions $ ou 21,9 % des ventes en 2006), soit une augmentation de 1,4 million $.

Les frais de ventes et d'administration totalisaient 1,4 million $ pour la période de trois mois terminée le 30 septembre 2007 (1,5 million $ en 2006). La proportion des frais de ventes et d'administration en relation avec les revenus a diminué à 23,3 % en 2007 (31,3 % en 2006). Pour la période de neuf mois terminée le 30 septembre 2007, les frais de ventes et d'administration totalisaient 4,2 millions $ (4,5 millions $ en 2006), soit une diminution de 0,3 million $.

Les frais financiers pour le trimestre ont augmenté de 102 109 $ pour atteindre 377 914 $ (275 805 $ en 2006) principalement en raison des intérêts de 123 690 $ sur la débenture d'octobre 2006. Pour la période de neuf mois terminée le 30 septembre 2007, les frais financiers totalisaient 1,3 million $ (0,8 million $ en 2006).

Au 30 septembre 2007, la Société avait 3,1 millions $ de fonds en banque et (8,6) millions $ de fonds de roulement à cause des débentures échéant le 25 juin 2008 et le 9 juillet 2008 qui sont devenues entièrement courantes.

A propos de Warnex

Warnex (www.warnex.ca) est une entreprise de sciences de la vie qui se consacre à la protection de la santé publique en offrant des services de laboratoire aux secteurs pharmaceutique et de la santé. La division de services analytiques de Warnex offre aux sociétés pharmaceutiques et biotechnologiques un éventail de services de contrôle de la qualité, notamment des services de chimie traditionnelle, de chromatographie, de microbiologie, de développement et de validation de méthodes, ainsi que des études de stabilité. La division de services bioanalytiques de Warnex se spécialise dans les études de biodisponibilité et de bioéquivalence pour les essais cliniques. La division de laboratoires médicaux de Warnex se concentre sur les tests génétiques et biochimiques pour l'industrie de la santé et possède une vaste expertise en tests génétiques destinés à l'identification humaine, le diagnostic moléculaire et la pharmacogénétique.

Prénatest est une marque déposée de Warnex inc., Laval, Québec.

MISE EN GARDE CONCERNANT LES DECLARATIONS PROSPECTIVES

Certaines déclarations contenues dans le présent communiqué sont de nature prospective, et sont assujetties à de nombreux risques et incertitudes, connus et inconnus. Pour plus d'information portant sur des risques et incertitudes connus, relatifs aux options stratégiques pour la Société, aux ressources financières et aux risques relatifs au crédit, aux installations de laboratoire, aux fournisseurs, à la réglementation gouvernementale, aux employés-clés, aux clients et partenaires importants, aux devises étrangères, à la volatilité du cours de nos actions, et d'autres facteurs importants qui pourraient se traduire par un écart considérable entre les résultats réels et les résultats évoqués, nous vous référons à la rubrique Risques et incertitudes, dans l'Analyse de la direction pour le troisième trimestre se terminant le 30 septembre 2007, qui peut être consulté à www.sedar.com. En conséquence, les résultats réels pourraient différer de manière importante des résultats anticipés exprimés dans ces déclarations prospectives.



Bilans consolidés intermédiaires (non vérifiés)

30 septembre 31 décembre
2007 2006
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Actif
A court terme
Espèces et quasi-espèces 3 138 687 $ 4 050 288 $
Débiteurs 4 087 061 5 212 078
Travaux en cours 75 783 98 732
Stock 95 168 79 368
Crédits d'impôt à l'investissement à recevoir 437 791 437 791
Frais payés d'avance 242 395 207 984
Actifs à court terme destinés à la vente - 349 267
-------------------------------------------------------------------------
-------------------------------------------------------------------------
8 076 885 10 435 508

Comptes à recevoir à long terme 125 000 250 000
Immobilisations corporelles 8 199 167 9 574 868
Actifs incorporels 310 614 326 677
Ecart d'acquisition 937 695 937 695
-------------------------------------------------------------------------

17 649 361 $ 21 524 748 $
-------------------------------------------------------------------------
-------------------------------------------------------------------------

Passif
A court terme
Emprunt bancaire 750 000 $ - $
Créditeurs 2 664 535 3 842 140
Revenus reportés 677 393 1 012 717
Portion à court terme de la dette à long
terme 1 751 860 1 765 581
Portion à court terme des débentures 10 776 233 1 349 014
-------------------------------------------------------------------------
16 620 021 7 969 452

Dette à long terme 922 637 2 275 092
Composante de passif des débentures - 10 234 037
-------------------------------------------------------------------------

17 542 658 20 478 581
-------------------------------------------------------------------------
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Avoir des actionnaires
Capital-actions 38 705 849 38 705 849
Composante de capitaux propres des
débentures 1 428 114 1 428 114
Surplus d'apport 1 262 390 1 080 728
Déficit (41 289 650) (40 168 524)
-------------------------------------------------------------------------
106 703 1 046 167
-------------------------------------------------------------------------
-------------------------------------------------------------------------
17 649 361 $ 21 524 748 $
-------------------------------------------------------------------------
-------------------------------------------------------------------------



Etats consolidés intermédiaires du surplus d'apport
(non vérifiés)
Trois mois terminés Neuf mois terminés
le 30 septembre le 30 septembre
2007 2006 2007 2006
-------------------------------------------------------------------------
-------------------------------------------------------------------------
Solde au début de la
période 1 209 252 $ 940 136 $ 1 080 728 $ 746 153 $
Coût de rémunération
lié aux options
d'achat d'actions 53 138 105 138 181 662 299 121
-------------------------------------------------------------------------
Solde à la fin de la
période 1 262 390 $ 1 045 274 $ 1 262 390 $ 1 045 274 $
-------------------------------------------------------------------------
-------------------------------------------------------------------------



Etats consolidés intermédiaires du déficit
(non vérifiés)
Trois mois terminés Neuf mois terminés
le 30 septembre le 30 septembre
2007 2006 2007 2006
-------------------------------------------------------------------------
-------------------------------------------------------------------------
Solde au début de la
période 41 086 348 $ 26 827 758 $ 40 168 524 $ 22 185 199 $
Intérêts relatifs à la
composante de capitaux
propres des débentures 28 537 20 276 94 320 60 981
Perte nette 174 765 1 606 495 1 026 806 6 208 349
-------------------------------------------------------------------------
Solde à la fin de la
période 41 289 650 $ 28 454 529 $ 41 289 650 $ 28 454 529 $
-------------------------------------------------------------------------
-------------------------------------------------------------------------



Etats consolidés intermédiaires des résultats
(non vérifiés)
Trois mois terminés Neuf mois terminés
le 30 septembre le 30 septembre
2007 2006 2007 2006
-------------------------------------------------------------------------
-------------------------------------------------------------------------
Chiffre d'affaires 5 990 729 $ 4 702 364 $ 17 945 017 $ 12 658 433 $
Coûts des ventes 4 310 604 3 667 400 13 782 975 9 881 833
-------------------------------------------------------------------------
Bénéfice brut 1 680 125 1 034 964 4 162 042 2 776 600
-------------------------------------------------------------------------
-------------------------------------------------------------------------
Frais d'exploitation
Ventes, généraux et
d'administration 1 394 723 1 471 861 4 240 137 4 553 953
Financiers 377 914 275 805 1 251 366 802 906
-------------------------------------------------------------------------
1 772 637 1 747 666 5 491 503 5 356 859
-------------------------------------------------------------------------
-------------------------------------------------------------------------
Perte résultant
des activités
poursuivies (92 512) (712 702) (1 329 461) (2 580 259)
-------------------------------------------------------------------------
-------------------------------------------------------------------------
Profit (perte)
résultant des
activités
abandonnées (82 253) (893 793) 302 655 (3 628 090)
-------------------------------------------------------------------------
-------------------------------------------------------------------------
Perte nette (174 765)$ (1 606 495)$ (1 026 806)$ (6 208 349)$
-------------------------------------------------------------------------
-------------------------------------------------------------------------
Perte nette et
perte nette diluée
par action
résultant des
activités
poursuivies 0,00 $ (0,01)$ (0,03)$ (0,05)$
-------------------------------------------------------------------------
-------------------------------------------------------------------------
Perte nette et
perte nette diluée
par action 0,00 $ (0,03)$ (0,02)$ (0,12)$
-------------------------------------------------------------------------
-------------------------------------------------------------------------
Nombre moyen
pondéré d'actions
en circulation 51 973 875 51 973 875 51 973 875 51 973 875
-------------------------------------------------------------------------
-------------------------------------------------------------------------



Etats consolidés intermédiaires des flux de trésorerie
(non vérifiés)

Trois mois terminés Neuf mois terminés
le 30 septembre le 30 septembre
2007 2006 2007 2006
-------------------------------------------------------------------------
-------------------------------------------------------------------------
Activités
d'exploitation
Perte nette (92 512)$ (712 702)$ (1 329 461)$ (2 580 259)$
Eléments sans
effet sur la
trésorerie
Amortissements
d'immobilisations
corporelles 507 696 533 468 1 512 897 1 499 405
Amortissements
d'actifs
incorporels 16 896 136 437 49 551 408 875
Actualisation
d'intérêts 72 033 - 246 886 -
Gain sur
disposition
d'immobilisations
corporelles - - - (10 750)
Variation de
monnaies
étrangères (86 607) (42 265) 49 226 (13 806)
Coût de
rémunération lié
aux options
d'achat d'actions 53 138 105 138 181 662 299 121
Intérêts relatifs
à la composante de
capitaux
propres des
débentures (28 537) (20 275) (94 320) (60 981)
-------------------------------------------------------------------------
442 107 (199) 616 441 (458 395)
Variation nette
dans les éléments
hors-caisse du
fonds de
roulement (337 572) (1 317 765) (481 209) 236 555
-------------------------------------------------------------------------

Liquidités nettes
provenant des
(utilisées par
les) activités
d'exploitation
poursuivies 104 535 (1 317 964) 135 232 (221 840)
Liquidités nettes
utilisées par les
activités
abandonnées (82 253) (1 016 077) (80 371) (3 529 279)
-------------------------------------------------------------------------
Liquidités nettes
provenant des
(utilisées par
les)
activités
d'exploitation 22 282 (2 334 041) 54 861 (3 751 119)
-------------------------------------------------------------------------
-------------------------------------------------------------------------
Activités
d'investissement
Augmentation des
titres négociables - - - 5 940 680
Augmentation des
comptes à recevoir
à long terme 425 000 125 000 125 000 125 000
Acquisition
d'immobilisations
corporelles (19 729) (1 238 636) (137 196) (1 919 980)
Produit de
disposition
d'immobilisations
corporelles - 66 863 - 77 613
Acquisition
d'actifs
incorporels (33 380) (1 520) (33 488) (10 308)
Acquisition
d'écart
d'acquisition - (119 831) - (937 695)
-------------------------------------------------------------------------
Liquidités nettes
provenant des
(utilisées par
les) activités
d'investissement
poursuivies 371 891 (1 168 124) (45 684) 3 275 310
Liquidités nettes
provenant des
(utilisées par
les) activités
d'investissement
abandonnées - 15 760 732 293 (52 920)
-------------------------------------------------------------------------
Liquidités nettes
provenant des
(utilisées par
les) activités
d'investissement 371 891 (1 152 364) 686 609 3 222 390
--------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------
Activités de
financement
Augmentation de
l'emprunt
bancaire 150 000 280 000 750 000 280 000
Augmentation de
la dette à long
terme - 16 599 - 62 432
Remboursement de
la dette à
long terme (415 530) (497 018) (1 366 176) (1 410 846)
Remboursement de
la composante
du passif des
débentures (517 902) (17 901) (1 053 704) (53 703)
--------------------------------------------------------------------------
Liquidités nettes
utilisées par les
activités de
financement (783 432) (218 320) (1 669 880) (1 122 117)
--------------------------------------------------------------------------
-------------------------------------------------------------------------
Perte (gain) de
change sur espèces
libellées
en monnaies
étrangères 91 679 24 347 16 809 (120)
--------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------
Diminution des
espèces et
quasi-espèces (297 580) (3 680 378) (911 601) (1 650 966)
Espèces et
quasi-espèces,
au début de
la période 3 436 267 4 284 089 4 050 288 2 254 679
--------------------------------------------------------------------------
Espèces et
quasi-espèces, à
la fin de la
période 3 138 687 $ 603 711 $ 3 138 687 $ 603 713 $
--------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------

Renseignements

  • Warnex inc.
    Mark J. Busgang
    Président et chef de la direction
    450-663-6724 x 310
    mbusgang@warnex.ca
    ou
    Warnex inc.
    Catherine Sartoros
    Spécialiste en communication
    450-663-6724 x 277
    csartoros@warnex.ca