Société financière IGM Inc.

TSX : IGM


Société financière IGM Inc.

08 févr. 2013 12h17 HE

La Société financière IGM Inc. déclare ses résultats du quatrième trimestre et de l'année 2012

WINNIPEG, MANITOBA--(Marketwire - 8 fév. 2013) -

Les lecteurs sont priés de se reporter aux sections Déclarations prospectives et Mesures financières non définies par les IFRS et mesures additionnelles définies par les IFRS, à la fin du présent communiqué.

La Société financière IGM Inc. (IGM ou la Société) (TSX:IGM) a annoncé aujourd'hui ses résultats pour le quatrième trimestre et pour l'exercice clos le 31 décembre 2012.

Le bénéfice opérationnel attribuable aux actionnaires ordinaires, excluant les autres éléments(1) pour le trimestre clos le 31 décembre 2012 s'est établi à 184,1 millions de dollars, ou 73 cents par action, comparativement à un bénéfice opérationnel attribuable aux actionnaires ordinaires, excluant les autres éléments(2) de 196,0 millions, ou 76 cents par action en 2011.

Le bénéfice net attribuable aux actionnaires ordinaires pour le trimestre clos le 31 décembre 2012 était de 202,9 millions de dollars, ou 80 cents par action, comparativement à un bénéfice net attribuable aux actionnaires ordinaires de 230,6 millions de dollars, ou 89 cents par action, en 2011.

Le bénéfice opérationnel attribuable aux actionnaires ordinaires, excluant les autres éléments1, pour l'exercice clos le 31 décembre 2012 s'est établi à 749,7 millions de dollars, ou 2,94 $ par action, comparativement à un bénéfice opérationnel attribuable aux actionnaires ordinaires, excluant les autres éléments2, de 833,0 millions de dollars, ou 3,22 $ par action en 2011.

Le bénéfice net attribuable aux actionnaires ordinaires pour l'exercice clos le 31 décembre 2012 était de 762,1 millions de dollars, ou 2,99 $ par action, comparativement à un bénéfice net attribuable aux actionnaires ordinaires de 900,6 millions de dollars, ou 3,48 $ par action, en 2011.

Les produits pour le trimestre clos le 31 décembre 2012 se sont établis à 632,7 millions de dollars, comparativement à 649,6 millions au quatrième trimestre de 2011. Les produits pour l'exercice clos le 31 décembre 2012 se sont établis à 2,58 milliards de dollars, comparativement à 2,73 milliards à l'exercice précédent. Les charges se sont chiffrées à 399,4 millions pour le quatrième trimestre de 2012, comparativement à 392,6 millions au quatrième trimestre de 2011, et à 1,61 milliard pour l'exercice clos le 31 décembre 2012, comparativement à 1,64 milliard il y a un an.

Au 31 décembre 2012, le total de l'actif géré s'élevait à 120,7 milliards de dollars, alors qu'il était de 118,7 milliards au 31 décembre 2011.

Les capitaux propres se chiffraient à 4,5 milliards de dollars au 31 décembre 2012, inchangés par rapport au 31 décembre 2011. Le rendement des capitaux propres moyens attribuables aux actionnaires ordinaires fondé sur le bénéfice opérationnel pour l'exercice clos le 31 décembre 2012 s'est établi à 17,3 pour cent, comparativement à 19,7 pour cent pour la période correspondante en 2011.

Activités du Groupe Investors

« En raison de la diversification des portefeuilles et de marchés boursiers moins volatils, le taux de croissance médian de l'actif de nos clients a été de 5,5 pour cent en 2012, a affirmé Murray J. Taylor, président et chef de la direction du Groupe Investors Inc. En 2012, les ventes d'assurance ont augmenté de 11 pour cent et les prêts hypothécaires montés ont crû de 45 pour cent, car nos conseillers ont aidé les clients à combler l'ensemble de leurs besoins de planification financière. »

Les ventes de fonds communs de placement pour le quatrième trimestre de 2012 se sont élevées à 1,42 milliard de dollars, comparativement à 1,29 milliard à l'exercice précédent, et les rachats nets de fonds communs de placement pour le quatrième trimestre ont totalisé 261 millions, comparativement à des rachats nets de 158 millions à l'exercice précédent.

Les ventes de fonds communs de placement pour l'exercice clos le 31 décembre 2012 se sont élevées à 5,78 milliards de dollars, comparativement à 6,02 milliards à l'exercice précédent, et les rachats nets de fonds communs de placement ont totalisé 724 millions, comparativement à des ventes nettes de 39 millions à l'exercice précédent.

Le taux de rachat en glissement sur douze mois (exception faite des fonds du marché monétaire) s'établissait à 10,0 pour cent au 31 décembre 2012, comparativement à 9,7 pour cent au 30 septembre 2012.

Au 31 décembre 2012, l'actif géré des fonds communs de placement s'élevait à 60,6 milliards de dollars, comparativement à 57,7 milliards au 31 décembre 2011.

Activités de Mackenzie

Le total des ventes pour le quatrième trimestre de 2012 s'est établi à 2,84 milliards de dollars, comparativement à 2,09 milliards à l'exercice précédent. Les rachats nets au quatrième trimestre ont totalisé 1,00 milliard, comparativement à des rachats nets totaux de 1,25 milliard il y a un an.

Le total des ventes pour l'exercice clos le 31 décembre 2012 s'est établi à 9,97 milliards de dollars, comparativement à 10,30 milliards à l'exercice précédent. Les rachats nets ont totalisé 4,24 milliards, comparativement à des rachats nets totaux de 2,50 milliards à l'exercice précédent.

« Le rendement des placements de notre famille de fonds communs de placement est demeuré solide : 68 pour cent de l'actif de nos fonds s'est classé dans les premier et deuxième quartiles de leurs catégories d'actif respectives au cours de la période de cinq ans close le 31 décembre 2012 », a affirmé Charles R. Sims, F.C.A., président et chef de la direction de la Corporation Financière Mackenzie.

Au 31 décembre 2012, le total de l'actif géré de Mackenzie s'élevait à 61,5 milliards de dollars, comparativement à 61,7 milliards au 31 décembre 2011. L'actif géré des fonds communs de placement totalisait 40,4 milliards au 31 décembre 2012, comparativement à 39,1 milliards à l'exercice précédent.

Dividendes

Le conseil d'administration a déclaré un dividende de 53,75 cents par action à l'égard des actions ordinaires de la Société et un dividende de 36,875 cents par action à l'égard des actions privilégiées de premier rang de série B à dividende non cumulatif de 5,90 pour cent de la Société. Le dividende à l'égard des actions ordinaires et des actions privilégiées sera versé le 30 avril 2013 aux actionnaires inscrits au 28 mars 2013.

Déclarations Prospectives

Certaines déclarations contenues dans le présent communiqué, à l'exception des énoncés de faits historiques, sont de nature prospective; elles sont fondées sur des hypothèses et sont l'expression des attentes actuelles de la Société financière IGM. Les déclarations prospectives sont fournies afin d'aider le lecteur à comprendre la situation financière et les résultats opérationnels de la Société à certaines dates et pour les périodes closes à certaines dates et de présenter de l'information au sujet des attentes et des projets actuels de la direction. Ces déclarations pourraient ne pas se prêter à d'autres fins. Les déclarations de cette nature peuvent porter, notamment, sur les opérations, les activités, la situation financière, les résultats financiers attendus, le rendement, les prévisions, les possibilités, les priorités, les cibles, les buts, les objectifs continus, les stratégies et les perspectives de la Société, de même que les perspectives économiques en Amérique du Nord et à l'échelle mondiale, pour l'exercice en cours et les périodes à venir. Les déclarations prospectives comprennent des énoncés de nature prévisionnelle, dépendent de conditions ou d'événements futurs ou s'y rapportent, comprennent des termes tels que « s'attendre à », « anticiper », « planifier », « croire », « estimer », « chercher à », « avoir l'intention de », « viser », « projeter » et « prévoir », ainsi que les formes négatives de ces termes et d'autres expressions semblables, ou se caractérisent par l'emploi de la forme future ou conditionnelle de verbes tels que « être », « devoir » et « pouvoir ».

Les déclarations prospectives sont fondées sur des facteurs ou des hypothèses significatifs ayant permis de tirer la conclusion ou d'effectuer la prévision ou la projection dont il est question. Ces facteurs et hypothèses comprennent les perceptions des tendances historiques, des conditions actuelles et de l'évolution future prévue ainsi que d'autres facteurs considérés comme appropriés dans les circonstances. Bien que la Société considère ces hypothèses comme étant raisonnables en fonction de l'information dont dispose actuellement la direction, elles pourraient se révéler inexactes.

Les déclarations prospectives sont exposées à des risques et à des incertitudes intrinsèques, tant généraux que particuliers, qui font en sorte que des prédictions, des prévisions, des projections, des attentes et des conclusions pourraient se révéler inexactes, que des hypothèses pourraient être incorrectes et que des objectifs ou des buts et priorités stratégiques pourraient ne pas être réalisés.

Divers facteurs significatifs, qui sont indépendants de la volonté de la Société et de ses filiales dans bien des cas, touchent les opérations, le rendement et les résultats de la Société et de ses filiales ainsi que leurs activités. En raison de ces facteurs, les résultats réels peuvent différer sensiblement des attentes actuelles à l'égard des événements ou des résultats estimés ou attendus. Ces facteurs comprennent, notamment, l'incidence ou les conséquences imprévues de la conjoncture économique, de la situation politique et des marchés en Amérique du Nord et dans le monde, des taux d'intérêt et des taux de change, des marchés boursiers et financiers mondiaux, de la gestion des risques de liquidité des marchés et de financement et des changements de méthodes comptables ayant trait à la présentation de l'information financière (y compris les incertitudes liées aux hypothèses et aux estimations comptables critiques), l'incidence de l'application de changements comptables futurs, des risques opérationnels et à la réputation, de la concurrence, des changements liés aux technologies, à la réglementation gouvernementale, à la législation et aux lois fiscales, des décisions judiciaires ou réglementaires imprévues, des catastrophes, de la capacité de la Société à effectuer des transactions stratégiques, à intégrer les entreprises acquises et à mettre en œuvre d'autres stratégies de croissance ainsi que du succès obtenu par la Société et ses filiales pour ce qui est de prévoir ou de gérer les facteurs susmentionnés.

Le lecteur est prié de noter que la liste ci-dessus ne comprend pas tous les facteurs susceptibles d'avoir une incidence sur les déclarations prospectives de la Société. Le lecteur est également prié d'examiner attentivement ces facteurs ainsi que d'autres facteurs, incertitudes et événements éventuels et de ne pas se fier indûment aux déclarations prospectives.

À moins que la loi en vigueur au Canada ne l'exige expressément, la Société n'est pas tenue de mettre à jour les déclarations prospectives pour tenir compte d'événements ou de circonstances survenus après la date à laquelle ces déclarations ont été formulées ou encore d'événements imprévus, à la lumière de nouveaux renseignements, d'événements ou de résultats futurs ou autrement.

Des renseignements supplémentaires concernant les risques et incertitudes des activités de la Société et les facteurs et hypothèses significatifs sur lesquels les renseignements contenus dans les déclarations prospectives sont fondés sont fournis dans ses documents d'information, déposés auprès des autorités canadiennes en valeurs mobilières et accessibles à l'adresse www.sedar.com.

Mesures financières non définies par les IFRS et mesures additionnelles définies par les IFRS

Le présent communiqué contient des mesures financières non définies par les IFRS et des mesures additionnelles définies par les IFRS. Le bénéfice net attribuable aux actionnaires ordinaires, qui est une mesure additionnelle conforme aux Normes internationales d'information financière (les « IFRS »), peut être divisé en deux composantes :

  • le bénéfice opérationnel attribuable aux actionnaires ordinaires;
  • les autres éléments, qui comprennent l'incidence après impôt de tout élément que la direction considère comme non récurrent ou qui pourrait rendre moins significative la comparaison des résultats opérationnels d'une période à l'autre.

Les termes se rapportant à des mesures financières non définies par les IFRS comprennent, sans s'y limiter, les termes suivants : « bénéfice opérationnel attribuable aux actionnaires ordinaires », « bénéfice opérationnel par action », « rendement opérationnel des capitaux propres moyens attribuables aux actionnaires ordinaires » et d'autres termes semblables. Les mesures financières non définies par les IFRS sont utilisées afin de donner à la direction et aux investisseurs des mesures additionnelles visant à évaluer le rendement. Cependant, ces mesures financières non définies par les IFRS n'ont pas de définition normalisée en vertu des IFRS et, par conséquent, ne sont pas directement comparables à des mesures semblables utilisées par d'autres sociétés. Veuillez consulter les Points saillants financiers ci-joints pour obtenir les rapprochements appropriés de ces mesures financières non définies par les IFRS avec les mesures prescrites par les IFRS.

Les termes se rapportant à des mesures additionnelles définies par les IFRS comprennent les termes suivants : « bénéfice avant impôt sur le résultat et activités abandonnées », « bénéfice net lié aux activités poursuivies » et « bénéfice net attribuable aux actionnaires ordinaires ». Les mesures additionnelles définies par les IFRS sont utilisées afin de donner à la direction et aux investisseurs des mesures additionnelles pour évaluer le rendement. Ces mesures sont considérées comme des mesures supplémentaires définies par les IFRS puisqu'elles s'ajoutent aux postes minimum requis par les IFRS et qu'elles sont pertinentes pour comprendre la situation financière de l'entité.

Les états financiers consolidés et le rapport de gestion de la Société peuvent être consultés sur le site Web de la Société financière IGM Inc. au www.financiereigm.com.

La Société financière IGM Inc. est, au Canada, l'une des principales sociétés de services financiers personnels et le plus grand gestionnaire et placeur de fonds communs de placement et d'autres produits de gestion d'actif et gère un actif total de plus de 123 milliards de dollars au 31 janvier 2013. Elle exerce principalement ses activités par l'entremise du Groupe Investors, de la Corporation Financière Mackenzie et d'Investment Planning Counsel. La Société financière IGM Inc. fait partie du groupe d'entreprises de la Corporation Financière Power.

Avis à l'intention des médias : Le vendredi 8 février 2013, à 15 h (HE), les médias et les autres parties intéressées pourront assister en direct sur le Web à une téléconférence portant sur les résultats de la Société financière IGM Inc. pour le quatrième trimestre de 2012, accessible à partir du site www.financiereigm.com. Ils pourront également écouter en direct la téléconférence avec les analystes en composant le 1-866-226-1792 ou le 416-340-2216.

(1) Les autres éléments pour le trimestre et l'exercice clos le 31 décembre 2012 comprenaient :

  • Une modification favorable des estimations de charge d'impôt sur le résultat d'un montant de 24,4 millions de dollars liée à certaines déclarations de revenu.
  • Une charge après impôt de 5,6 millions de dollars représentant la quote-part de la variation nette de la provision liée à des litiges de Great-West Lifeco Inc. revenant à la Société.

Les autres éléments pour l'exercice clos le 31 décembre 2012 comprenaient également une charge d'impôt sans effet de trésorerie de 6,4 millions de dollars résultant de l'augmentation du taux d'imposition des sociétés de l'Ontario et de son incidence sur les passifs d'impôt différé liés aux immobilisations incorporelles à durée de vie indéterminée qui découlent des acquisitions d'entreprises réalisées antérieurement.

(2) Les autres éléments pour le trimestre et l'exercice clos le 31 décembre 2011 comprenaient:

  • Le bénéfice net de 29,6 millions de dollars et de 62,6 millions de dollars, respectivement, lié à la vente de la Compagnie de Fiducie M.R.S. et de M.R.S. Inc. (MRS).
  • Un avantage de 5,0 millions de dollars après impôt représentant la quote-part de la variation nette de la provision liée à des litiges de Great-West Lifeco Inc. revenant à la Société.
SOCIÉTÉ FINANCIÈRE IGM INC.
Comptes consolidés de résultat
(non audité)
Trimestres clos les 31 décembre


Exercices clos les 31 décembre

(en milliers de dollars canadiens, sauf les nombres d'actions et les montants par action) 2012 2011 2012 2011
Produits
Honoraires de gestion 434 691 $ 444 177 $ 1 766 348 $ 1 892 728 $
Honoraires d'administration 84 571 84 347 337 155 344 887
Honoraires de distribution 80 198 79 785 321 071 333 461
Produits tirés des placements nets et autres produits 17 540 17 791 80 611 81 887
Quote-part du résultat de la société affiliée 15 749 23 536 72 322 79 489
632 749 649 636 2 577 507 2 732 452
Charges
Commissions 213 387 214 027 858 248 894 860
Charges autres que les commissions 162 822 155 358 664 483 637 487
Charges d'intérêts 23 202 23 199 92 188 102 807
399 411 392 584 1 614 919 1 635 154
Bénéfice avant impôt sur le résultat et activités abandonnées 233 338 257 052 962 588 1 097 298
Impôt sur le résultat 28 198 53 902 191 604 250 497
Bénéfice net lié aux activités poursuivies 205 140 203 150 770 984 846 801
Bénéfice net lié aux activités abandonnées - 29 626 - 62 644
Bénéfice net 205 140 232 776 770 984 909 445
Dividendes sur actions privilégiées perpétuelles 2 212 2 212 8 850 8 850
Bénéfice net attribuable aux actionnaires ordinaires 202 928 $ 230 564 $ 762 134 $ 900 595 $
Nombre moyen d'actions ordinaires (en milliers)
- De base 252 520 257 232 254 853 258 151
- Dilué 252 862 257 981 255 277 259 075
Bénéfice par action (en dollars)
Bénéfice net attribuable aux actionnaires ordinaires lié aux activités poursuivies
- De base 0,80 $ 0,78 $ 2,99 $ 3,25 $
- Dilué 0,80 $ 0,78 $ 2,99 $ 3,24 $
Bénéfice net attribuable aux actionnaires ordinaires
- De base 0,80 $ 0,90 $ 2,99 $ 3,49 $
- Dilué 0,80 $ 0,89 $ 2,99 $ 3,48 $
SOCIÉTÉ FINANCIÈRE IGM INC.
Points saillants financiers
Trimestres clos
les 31 décembre
Aux 31 décembre et
pour les exercices
clos à ces dates
(non audité) 2012 2011 Variation 2012 2011 Variation
Bénéfice attribuable aux actionnaires ordinaires (en M$)
Bénéfice opérationnel(1) 184,1 $ 196,0 $ (6,1 )% 749,7 $ 833,0 $ (10,0 )%
Bénéfice net 202,9 230,6 (12,0 ) 762,1 900,6 (15,4 )
Bénéfice dilué par action
Bénéfice opérationnel(1) 0,73 0,76 (3,9 ) 2,94 3,22 (8,7 )
Bénéfice net 0,80 0,89 (10,1 ) 2,99 3,48 (14,1 )
Rendement des capitaux propres
Bénéfice opérationnel(1) 17,3 % 19,7 %
Bénéfice net 17,6 % 21,3 %
Dividendes par action 0,5375 0,5375 - 2,1500 2,1000 2,4
Total de l'actif géré(2)(en M$) 120 694 $ 118 713 $ 1,7 %
Groupe Investors
Fonds communs de placement 60 595 57 735 5,0
Mackenzie
Fonds communs de placement 40 394 39 141
Comptes gérés à titre de sous-conseiller, institutionnels et autres comptes 21 083 22 511
Total 61 477 61 652 (0,3 )
Counsel
Fonds communs de placement 2 950 2 811 4,9
Ventes de fonds communs de placement et ventes institutionnelles (en M$) Groupe Investors Mackenzie Counsel Total(3)
Pour le trimestre clos le 31 décembre 2012
Ventes brutes 1 418 $ 2 842 $ 98 $ 4 063 $
Ventes nettes (rachats nets) (261 ) (1 004 ) (16 ) (1 314 )
Pour l'exercice clos le 31 décembre 2012
Ventes brutes 5 778 $ 9 969 $ 401 $ 14 693 $
Ventes nettes (rachats nets) (724 ) (4 238 ) (24 ) (5 617 )
(1) Mesures financières non définies par les IFRS :
Le bénéfice opérationnel de 2012 exclut les éléments suivants :
Une modification favorable des estimations de charge d'impôt sur le résultat d'un montant de 24,4 M$, constatée au quatrième trimestre, liée à certaines déclarations de revenu.
Une charge après impôt de 5,6 M$, constatée au quatrième trimestre, représentant la quote-part de la variation nette de la provision liée à des litiges de Great-West Lifeco Inc.'s (Lifeco) revanant à la Société.
Une charge d'impôt sans effet de trésorerie de 6,4 M$, constatée au deuxième trimestre, résultant de l'augmentation du taux
d'imposition des sociétés de l'Ontario et de son incidence sur les passifs d'impôt différé liés aux immobilisations incorporelles à durée de vie indéterminée qui découlent des acquisitions d'entreprises réalisées antérieurement. Il n'est pas prévu que les passifs d'impôt différé deviennent payables, puisque la Société n'a aucune intention de céder ces actifs.
Le bénéfice opérationnel de 2011 exclut les éléments suivants :
Le bénéfice net lié aux activités abandonnées.
Un avantage de 5,0 M$ après impôt, constaté au quatrième trimestre, représentant la quote-part de la variation nette de la provision liée à des litiges de Great-West Lifeco Inc. (« Lifeco ») revenant à la Société.
(2) Le total de l'actif géré exclut un montant de 4,3 G$ représentant l'actif pour lequel Mackenzie est sous-conseiller au nom du Groupe Investors et d'Investment Planning Counsel (3,5 G$ au 31 décembre 2011).
(3) Le total des ventes brutes et des ventes nettes pour le trimestre clos le 31 décembre 2012 exclut un montant de 295 M$ et de 33 M$, respectivement, représentant les comptes pour lesquels Mackenzie est sous-conseiller au nom du Groupe Investors et d'Investment Planning Counsel.
Le total des ventes brutes et des ventes nettes pour l'exercice clos le 31 décembre 2012 exclut un montant de 1,5 G$ et de 631 M$, respectivement, représentant les comptes pour lesquels Mackenzie est sous-conseiller au nom du Groupe Investors et d'Investment Planning Counsel.

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