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OTC Bulletin Board : NRTLQ

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17 nov. 2011 22h56 HE

Nortel présente ses résultats financiers pour le troisième trimestre de 2011

TORONTO, ONTARIO--(Marketwire - 17 nov. 2011) -

  • Par le biais du processus de protection contre les créanciers, Nortel a vendu l'intégralité de ses activités et de ses brevets et demandes de brevets restants, ce qui lui a permis de générer environ 7,7 milliards $ de produit net qui profiteront à ses créanciers et préserveront les emplois de 16 000 de ses employés qui continueront à travailler pour les acquéreurs des activités et des actifs de la société
  • La société continue à se concentrer ses efforts sur la maximisation de la valeur pour ses actionnaires, notamment avec les ventes de ses actifs restants, la réduction progressive de ses activités et entités internationales, la réduction permanente des coûts, la provision de services de transition aux acquéreurs et d'autres activités importantes en vue de conclure le processus de protection contre les créanciers
  • La position de trésorerie au 30 septembre 2011 continue à refléter les progrès de restructuration

Présentation financière et résultats pour T3 2011

  • La société a enregistré un bénéfice de 4,5 milliards $ grâce à la vente de ses brevets et demandes de brevets restants
  • Les résultats consolidés incluent les résultats d'exploitation et la position financière de Nortel Networks Corporation, sa principale filiale Nortel Networks Limited et leurs filiales en Asie, en Amérique latine et dans les Caraïbes et dans la région EMOA, qui ne font pas partie des filiales déconsolidées des États-Unis ou de la zone EMOA
  • Le solde de trésorerie au 30 septembre 2011 s'élevait à 792 millions $, comparativement à 790 millions $ au 30 juin 2011, plus une encaisse affectée de 7,6 milliards $ liée principalement au produit du dessaisissement et des propriétés intellectuelles
  • Les revenus minimaux du troisième trimestre de 2011 liés aux contrats de clients n'ont pas été transférés avec les ventes des entreprises. Des revenus minimaux sont attendus pour le reste de l'année 2011.

Nortel(1) Networks Corporation (OTCBB:NRTLQ) a présenté ses résultats financiers pour le troisième trimestre de 2011. Ces résultats ont été préparés conformément aux principes comptables généralement reconnus (PCGR) aux États-Unis et sont exprimés en dollars américains.

Les résultats consolidés incluent les résultats d'exploitation et la position financière de Nortel Networks Corporation, sa principale filiale Nortel Networks Limited et leurs filiales en Asie, en Amérique latine et dans les Caraïbes et dans la région EMOA, qui ne font pas partie des filiales déconsolidées des États-Unis ou de la zone EMOA. Au 1er juin 2010 et au 1er octobre 2010, les filiales de la zone EMOA et des États-Unis ont été respectivement déconsolidées et comptabilisées selon le coût de la méthode de mise en équivalence. Dans un contexte de procédures de protection contre les créanciers, Nortel continue à évaluer la méthode de comptabilité pour toutes ses filiales.

Résultant et faisant suite aux dessaisissements : (1) des activités concernant l'accès multiple par répartition en code (CDMA)/l'accès LTE et les solutions d'entreprise au cours du troisième trimestre de 2009; (2) des activités relatives au réseau optique et à la communication Ethernet, ainsi qu'au réseau mondial de téléphonie mobile (GSM)/système GSM pour applications ferroviaires (GSM-R) lors du premier trimestre de 201; (3) des activités de sa division CVAS (VoIP porteur et solutions d'application) et l'intérêt de Nortel dans la coentreprise de LGN pendant le deuxième trimestre de 2010; (4) des activités relatives aux commutateurs multiservices (MSS) et aux services qui s'y rapportent au cours du premier trimestre 2011; et (5) des actifs de Guangdong-Nortel Telecommunications Equipment Co. Ltd. (GDNT) au deuxième trimestre de 2011, seuls les contrats résiduels qui n'ont pas été transférés avec les activités ont été inclus dans les résultats financiers de Nortel.

En conséquences de ces ventes, Nortel présente actuellement un seul segment isolable, étant l'entité consolidée, tandis que son principal responsable d'exploitation examine les résultats financiers et d'exploitation sur cette base.

Bilan financier

La performance financière globale de Nortel au troisième trimestre de 2011 a été affectée par la vente de toutes ses activités lors des trimestres précédents.

  • La société a enregistré un revenu de 3 millions $ au troisième trimestre.

  • Les frais de vente, généraux et administratifs pour le troisième trimestre se sont élevés à 28 millions $, une baisse de 74,1 % par rapport au trimestre de l'exercice précédent.

  • Les dépenses en R&D pour le troisième trimestre sont nulles. Nortel n'envisage plus de contracter de dépense de R&D à l'avenir.

  • Le solde de trésorerie au 30 septembre 2011 s'élevait à 792 millions $, comparativement à 790 millions $ au 30 juin 2011, plus une encaisse affectée de 7,6 milliards $ liée principalement au produit du dessaisissement et des propriétés intellectuelles.

Revenus

Les revenus provenant des activités poursuivies ont atteint 3 millions $ au troisième trimestre de 2011, comparativement à 85 millions $ au troisième trimestre de 2010, une baisse qui est le résultat direct du dessaisissement des activités et de la déconsolidation des filiales américaines.

Les revenus provenant des activités non poursuivies étaient nuls au troisième trimestre de 2011, tout comme pour le troisième trimestre de 2010. Nortel ne s'attend à aucun autre revenu susceptible d'être généré par les activités non poursuivies au cours des prochaines périodes de déclaration.

Frais d'exploitation

Frais d'exploitation B/(W)
T3 2011 En glissement annuel
Frais de vente, généraux et administratifs 28 $ 74,1 %
R&D 0 100,0 %
Total des frais d'exploitation 28 $ 74,8 %

La concentration sur la réduction des coûts, le dessaisissement des activités et la déconsolidation des filiales américaines ont entraîné des frais d'exploitation moins élevés comparativement au même trimestre de l'année précédente. Les frais de vente, généraux et administratifs se sont établis à 28 millions $ au cours du troisième trimestre de 2011, comparativement à 108 millions $ pour le troisième trimestre de 2010. Les frais de R&D étaient nuls au troisième trimestre de 2011, comparativement à 3 millions $ pour le troisième trimestre de 2010.

Bénéfice net

Au troisième trimestre de 2011, la Société a enregistré un bénéfice net de 4,1 milliards $, comparativement à une perte nette de 649 millions $ au troisième trimestre de 2010.

Ce bénéfice net était composé d'éléments de réorganisation totalisant 4,2 milliards $ et d'autres revenus d'exploitation de 6 millions $ correspondant principalement à des facturations en vertu d'ententes de services de transition, partiellement contrebalancés par des intérêts débiteurs de 82 millions $ et d'autres dépenses à hauteur de 54 millions $.

Les éléments de réorganisation de 4,2 milliards $ étaient composés d'un bénéfice de 4,5 milliards $ sur la vente des brevets et demandes de brevets restants, partiellement atténué par des frais imputés pour des dépenses de 182 millions $ liées aux employés en rapport à une approbation du tribunal de réclamations d'employés, par la distribution de 59 millions $ à des domaines non Canadiens qui ne sont plus consolidés et par des frais personnels de 18 millions $.

La perte nette enregistrée au troisième trimestre de 2010 comprenait des éléments de réorganisation totalisant 529 millions $, des intérêts débiteurs de 77 millions $ et d'autres dépenses nettes de 18 millions $, partiellement contrebalancés par des revenus d'exploitation de 94 millions $ correspondant principalement à des facturations en vertu d'ententes de services de transition.

Ces éléments de réorganisation de 529 millions $ provenaient principalement de charges de 451 millions $ correspondant principalement à la réévaluation du passif lié aux régimes de retraite canadiens définis de Nortel déclenchée par la cessation de toutes les charges futures de retraite à payer immédiatement avant le transfert des régimes à un administrateur de remplacement nommé par le Bureau du Superintendant des services financiers en application des conditions du Règlement amiable précédemment annoncés et approuvé par le tribunal concernant d'anciens employés canadiens. La réévaluation s'est appuyée sur des hypothèses sur la base de liquidations à l'origine d'une hausse significative du passif. Les éléments de réorganisation comprenaient également des frais personnels de 47 millions $ et une perte de 25 millions $ attribuable aux ajustements des prix d'achat du dessaisissement des activités. D'autres dépenses de 18 millions $ étaient principalement composées d'une perte sur le change de devises de 44 millions $, partiellement contrebalancée par un revenu de location de 21 millions $.

Trésorerie

Le solde de trésorerie au 30 septembre 2011 s'élevait à 792 millions $, comparativement à 790 millions $ au 30 juin 2011, plus une encaisse affectée de 7,6 milliards $ liée principalement au produit du dessaisissement et des propriétés intellectuelles. Le solde de trésorerie était essentiellement stable.

Comme précédemment annoncé, selon les prédictions de Nortel, les titulaires d'actions ordinaires de la société ou les titulaires d'actions préférentielles de Nortel Networks Limited ne devraient recevoir aucune valeur des procédures de protection contre les créanciers de Nortel, et la société anticipe que ces procédures donneront lieu à l'annulation de ces titres de participation.

Au sujet de Nortel

Nortel est un chef de file reconnu pour sa capacité de fournir des réseaux de communications qui améliorent l'expérience humaine, stimulent et animent le commerce mondial et sécurisent et protègent l'information la plus critique à l'échelle planétaire. Nos technologies de prochaine génération, destinées tant aux fournisseurs de services qu'aux entreprises, couvrent les réseaux d'accès et les réseaux d'infrastructure, prennent en charge des applications multimédias et des applications cruciales pour l'entreprise et contribuent à faire disparaître les obstacles actuels à l'efficience, à la vitesse et à la performance en simplifiant les réseaux et en permettant l'échange d'information. Nortel exerce ses activités dans plus de 150 pays. Pour obtenir de plus amples renseignements, consultez le site Web de Nortel à l'adresse www.nortel.com. Pour obtenir les dernières nouvelles au sujet de Nortel, rendez-vous à l'adresse www.nortel.com/news.

Avertissement

Certains énoncés figurant dans le présent communiqué de presse peuvent contenir des mots tels que « pouvoir », « s'attendre à », « devoir », « anticiper », « croire », « avoir l'intention de », « estimer », « viser », « planifier », « envisager », employés à l'indicatif, au futur ou au conditionnel, ainsi que d'autres expressions similaires, et sont considérés comme des énoncés et des informations de nature prospective, au sens des lois en vigueur sur les valeurs mobilières. Ces énoncés sont fondés sur les attentes, les estimations, les prévisions et les projections actuelles de Nortel au sujet du contexte d'exploitation, des contextes économiques et des marchés dans lesquels Nortel exerce ses activités. Ces énoncés sont assujettis à des hypothèses, à des incertitudes et à des risques importants qui sont difficiles à prédire et dont l'issue réelle peut différer sensiblement. Les hypothèses de Nortel, bien qu'elles soient considérées raisonnables par Nortel au moment de la publication du présent communiqué de presse, peuvent se révéler inexactes et, par conséquent, les résultats réels peuvent différer sensiblement par rapport aux attentes mentionnées dans la présente.

Les résultats ou évènements réels pourraient différer considérablement de ceux envisagés dans les énoncés prospectifs en raison : (i) des risques et incertitudes associés aux procédures de protection contre les créanciers, y compris : (a) les risques liés à la capacité de Nortel à : obtenir les approbations requises et consommer avec succès les dessaisissements en cours et futurs; satisfaire les obligations des accords de services de transition en relation avec le dessaisissement des activités; conclure avec succès les négociations en cours pour la vente des actifs restants de Nortel; élaborer, obtenir les approbations requises et mettre en œuvre un plan approuvé par le tribunal; l'allocation du produit des ventes de nos sociétés parmi les différentes entités de Nortel participant à ces ventes peut prendre énormément de temps, en vue de résoudre les problèmes en cours avec les créanciers et autres tierces parties dont les intérêts peuvent être différents de ceux de Nortel; générer des flux de trésorerie provenant des activités d'exploitation et assurer la suffisance des liquidités dans chacune de ses compétences afin de financer l'exploitation sur ce territoire pendant les procédures de protection contre les créanciers; obtenir toute autre approbation auprès du contrôleur canadien, des administrateurs du Royaume-Uni, l'administrateur principal des États-Unis, du comité des créanciers américains ou d'autres tierces parties; réunir les fonds pour régler des réclamations, y compris la capacité de Nortel à vendre des actifs pour régler des réclamations à son encontre; réaliser la pleine ou la juste valeur de tout actif ou de toute entreprise dont nous pourrions devoir nous dessaisir; utiliser les reports prospectifs de pertes d'exploitation et certains autres attributs fiscaux dans le futur; éviter le regroupement important d'actifs et de passifs de NNI avec ceux d'un ou de plusieurs autres débiteurs américains; exploiter efficacement l'entreprise, et en collaboration avec le contrôleur canadien et le comité des créanciers américains et travailler efficacement avec les administrateurs du Royaume-Uni, l'administrateur français et les administrateurs d'Israël dans le cadre de leur gestion de l'entreprise des EMEA sur leur territoire, sujet aux procédures de protection contre les créanciers; maintenir la continuité de l'exploitation; assurer une communication et une réaction actives et adéquates aux médias, aux évènements et aux rumeurs associés aux procédures de protection contre les créanciers;
retenir des employés clés et leur offrir des incitatifs, et attirer de nouveaux employés; retenir ou, au besoin, remplacer les principaux fournisseurs selon des modalités acceptables et éviter les interruptions touchant la chaîne d'approvisionnement de Nortel concernant nos contrats en vigueur restants; obtenir des ordonnances ou des approbations des tribunaux à l'égard des requêtes déposées à tout moment; résoudre les réclamations faites à l'encontre de Nortel dans le cadre des procédures de protection contre les créanciers pour des montants qui ne dépassent pas les passifs comptabilisés de Nortel faisant l'objet de concordats; empêcher des tierces parties d'obtenir des ordonnances ou des approbations des tribunaux qui vont à l'encontre des intérêts de Nortel; et (b) des risques et incertitudes se rapportant aux limitations des actions contre tout débiteur pendant les démarches dans le cadre des procédures de protection contre les créanciers; les valeurs, le cas échéant, qui seront prescrites en vertu de tout plan de restructuration des titres en circulation de Nortel et, en particulier, que Nortel ne s'attend à ce qu'aucune valeur ne soit prescrite aux actions ordinaires de NNC ou aux actions préférentielles de NNL dans un tel plan; la mise hors-cote à la NYSE des actions ordinaires de NNC; la mise hors cote à la TSX des actions ordinaires de NNC et des actions préférentielles de NNL et; (ii) les risques et les incertitudes associées aux activités de Nortel y compris les fluctuations des taux de change; le niveau suffisant de main-d'œuvre et d'initiatives de réductions des dépenses; tout jugement, amende, pénalité ou règlement adverse associé à tout litige significatif en cours ou futur; l'échec du maintien de l'intégrité des systèmes informatiques de Nortel; et l'incapacité potentielle de Nortel à maintenir une stratégie de gestion des risques efficace.

Pour tout renseignement complémentaire au sujet de certains de ces facteurs ou d'autres facteurs, veuillez consulter le rapport annuel sur formulaire 10-K, les rapports trimestriels sur formulaire 10-Q et les autres documents déposés par Nortel auprès de la SEC. À moins qu'elle n'y soit tenue aux termes des lois en vigueur sur les valeurs mobilières, Nortel rejette toute intention ou obligation de mettre à jour ou de réviser des renseignements de nature prospective, que ce soit à la lumière de nouveaux renseignements, d'évènements futurs ou autrement.

(1) Nortel, le logo de Nortel et le « O » stylisé sont des marques de commerce de Nortel Networks.

Veuillez noter que Nortel tiendra une téléconférence/webdiffusion audio afin de passer en revue les résultats financiers du troisième trimestre de 2011.

NORTEL NETWORKS CORPORATION
(En vertu des procédures de protection contre les créanciers en date du 14 janvier 2009)
États des résultats d'exploitation consolidés sommaires (non vérifiés)
(PCGR des É.-U.; millions de dollars US, à l'exception des montants par action)
Trimestre clos le Période de neuf mois close le
30 septembre 2011 30 septembre 2010 30 septembre 2011 30 septembre 2010
Revenus :
Produits 3$72$ 20$478$
Services - 13 4 114
3 85 24 592
Coût des revenus
Produits (9)81 15 452
Services 6 7 9 40
(3)88 24 492
Marge (perte) brute 6 (3) - 100
Frais généraux, de vente et d'administration 28 108 119 409
Frais de recherche et développement - 3 - 106
Marge d'exploitation de gestion (22)(114) (119)(415)
Perte sur la vente des activités et des actifs 1 - 2 3
Autres frais d'exploitation - montant net (6)(94) (49)(250)
Total des frais d'exploitation 23 17 72 268
Perte d'exploitation (17)(20) (72)(168)
Autres revenus (dépenses) - montant net (54)(18) (61)14
Intérêts débiteurs
Dette à long terme (82)(77) (241)(227)
Perte d'exploitation avant les éléments de restructuration, les impôts sur le revenu, bénéfice net sur les capitaux propres des sociétés affiliées
et des filiales de la zone EMOA (153)(115) (374)(381)
Éléments de réorganisation - montant net 4,224 (529) 4,240 (1,488)
Bénéfice (perte) d'exploitation avant les impôts sur le revenu et les bénéfices nets sur les capitaux propres des sociétés affiliées et des filiales de la zone EMOA 4,071 (644) 3,866 (1,869)
Économie d'impôts de l'exercice (dépense) (6)4 (7)37
Bénéfice (perte) sur les activités poursuivies avant les capitaux propres du bénéfice net des sociétés affiliées et des filiales de la zone EMOA 4,065 (640) 3,859 (1,832)
Capitaux propres sur le bénéfice net (perte) des sociétés affiliées - net d'impôts - - - (1)
Capitaux propres dans la perte nette des filiales de la zone EMOA (a) - - - (50)
Bénéfice (perte) sur les activités poursuivies - montant net 4,065 (640) 3,859 (1,883)
Bénéfice (perte) sur les activités non poursuivies - montant net, net d'impôts (c) - (5) (1)28
Bénéfice (perte) - montant net 4,065 (645) 3,858 (1,855)
Revenu imputable aux intérêts minoritaires (5)(4) (18)(11)
Bénéfice (perte) imputable à Nortel Networks Corporation 4,060$(649) 3,840$ (1,866$)
Moyenne des actions en circulation (en millions) - de base 499 499 499 499
Moyenne des actions en circulation (en millions) - diluées 535 499 535 499
Bénéfice (perte) de base par action ordinaire - activités poursuivies 8.14$(1.29$) 7.70$(3.80$)
Bénéfice (perte) de base par action ordinaire - activités non poursuivies 0.00$(0.01$) 0.00$$0.06
Total du bénéfice (perte) de base par action ordinaire 8.14$(1.30$) 7.70$(3.74$)
Bénéfice (perte) dilué(e) par action ordinaire - activités poursuivies 7.61$(1.29$) 7.22$(3.80$)
Bénéfice (perte) dilué(e) par action ordinaire - activités non poursuivies 0.00$(0.01$) 0.00$0.06$
Total du bénéfice (perte) dilué(e) par action ordinaire 7.61$(1.30$) 7.22$(3.74$)
La méthode de mise en équivalence a permis de représenter la situation financière et les résultats d'exploitation des filiales de la zone EMOA au sein d'un seul article du bilan et de l'état des résultats d'exploitation respectivement, plutôt que d'être combinés au brut dans chacune des rubriques individuelles. En date du 31 mai 2010, les filiales de la zone EMOA sont comptabilisées selon le coût de la méthode de mise en équivalence.
(b) Nortel a établit que, en date du 1er octobre 2010, les débiteurs américains, ainsi que leurs filiales (Filiales américaines), devraient être comptabilisées selon le coût de la méthode de mise en équivalence.
(c) La filiale ES ainsi que les actions de NGS et DiamondWare sont représentées comme des activités non poursuivies à compter du trimestre clos le 30 septembre 2009. La filiale LGN est représentée comme une activité non poursuivie à partir
du trimestre clos le 30 juin 2010. Par conséquent, des périodes comparatives ont été reconstituées afin de donner suite aux changements de présentation.
NORTEL NETWORKS CORPORATION
(En vertu des procédures de protection contre les créanciers en date du 14 janvier 2009)
Bilans consolidés sommaires (non vérifiés)
(PCGR des É.-U.; millions de dollars US, à l'exception des montants par action)
Au 30 septembre 2011 Au 31 décembre 2010(a)
ACTIF
Actif à court terme
Trésorerie et équivalents de trésorerie792$ 807$
Encaisse affectée et équivalents114 158
Comptes débiteurs - montant net192 260
Stocks - montant net- 4
Autres actifs à court terme88 154
Actifs destinés à la vente- 39
Actifs des activités non poursuivies- 4
Total de l'actif à court terme1,186 1,426
Encaisse affectée et équivalents7,493 3,061
Usine et équipement - montant net5 30
Autres actifs49 65
Total de l'actif8,733$ 4,582$
PASSIF ET DÉFICIT DES ACTIONNAIRES
Passif à court terme
Comptes fournisseurs et autres comptes débiteurs323$ 385$
Passifs liés au salaire et aux prestations19 42
Passifs contractuels21 69
Restructuration du passif1 1
Autres charges à payer40 55
Passifs destinés à la vente- 10
Passifs des activités non poursuivies5 5
Total du passif à court terme409 567
Passif à long terme
Impôt sur le revenu reporté9 -
Autres passifs18 31
Total du passif à long terme27 31
Passif sujet à un concordat10,765 10,565
Passif sujet à un concordat des activités non poursuivies35 35
Total du passif11,236 11,198
DÉFICIT DES ACTIONNAIRES
Actions ordinaires, sans valeur nominale - Actions autorisées : illimitées;35,604 35,604
Actions émises et en circulation : 498 206 366 au 30 septembre 2011 et au 31 décembre 2010
Capital d'apport supplémentaire3,597 3,597
Déficit accumulé(42,237) (46,076)
Autres résultats étendus accumulés(103) (362)
Total du déficit des actionnaires de Nortel Networks Corporation(3,139) (7,237)
Intérêt minoritaire636 621
Total du déficit des actionnaires(2,503) (6,616)
Total du passif et du déficit des actionnaires8,733$ 4,582$
(a) Nortel a reconstitué son bilan pour l'exercice clos au 31 décembre 2010 comme résultat de la prise de connaissance de certaines des garanties contractuelles NNL en connexion avec les crédits-bails immobiliers contractés par certaines des filiales de la zone EMOA et américaines.
Voir le rapport trimestriel de Nortel sur le formulaire 10-Q pour le trimestre clos au 31 mars 2011 pour de plus amples détails.
NORTEL NETWORKS CORPORATION
(En vertu des procédures de protection contre les créanciers en date du 14 janvier 2009)
États consolidés sommaires des flux de trésorerie
(PCGR des É.-U.; millions de dollars US)
Trimestre clos le Période de neuf mois close le
30 septembre 2011 30 septembre 2010 30 septembre 2011 30 septembre 2010
Flux net de trésorerie des (utilisés dans le cadre des) activités d'exploitation
Bénéfice (perte) imputable à Nortel Networks Corporation - montant net4,060$(649$) 3,840$(1,866$)
Bénéfice (perte) provenant des activités non poursuivies - montant net, net d'impôts- 5 1 (28)
Ajustements destinés à faire concorder le bénéfice (perte) net(e) à l'encaisse nette provenant (utilisée dans le cadre)
des activités d'exploitation, exempts de l'effet des acquisitions et dessaisissements des filiales :
Dotations aux amortissements et dépréciations7 15 27 51
Capitaux propres dans la perte nette des sociétés associées - net d'impôts- - - 1
Capitaux propres dans la perte nette des filiales de la zone EMOA- - - 50
Impôt sur le revenu reporté9 - 9 (6)
Prestations de retraite et autres régularisations14 30 42 83
Perte sur les ventes de filiales et baisse de valeur sur les actions - montant net- - - 2
Revenu (perte) imputable aux intérêts minoritaires - net d'impôts5 4 18 11
Éléments de réorganisation - hors caisse(4,248)481 (4,312)1,347
Autres - montant net62 32 32 424
Variation de l'actif et du passif d'exploitation : Autres(134)125 132 129
Trésorerie nette provenant (utilisée dans le cadre) des activités d'exploitation des activités poursuivies(225)43 (211)198
Trésorerie nette provenant (utilisée dans le cadre) des activités d'exploitation des activités non poursuivies- (36) - (377)
Total de la trésorerie nette provenant (utilisée dans le cadre) des activités d'exploitation(225)7 (211)(179)
Flux net de trésorerie (utilisés dans le cadre) des activités d'investissement
Dépenses liées à l'usine et à l'équipement- (1) - (8)
Variation de l'encaisse affectée et équivalents(4,237)(43) (4,388)(1,221)
Baisse des investissements à court et à long terme- - - 24
Acquisitions des investissements et des filiales - net de la trésorerie acquise- (1) - (3)
Produit des ventes des investissements, des filiales, et des actifs - montant net4,491 17 4,598 987
Trésorerie nette provenant (utilisée dans le cadre) des activités d'investissement des activités poursuivies254 (28) 210 (221)
Trésorerie nette provenant (utilisée dans le cadre) des activités d'investissement des activités non poursuivies- 36 - 203
Total de la trésorerie nette provenant (utilisée dans le cadre) des activités d'investissement254 8 210 (18)
Flux net de trésorerie provenant (utilisés dans le cadre) des activités de financement
Dividendes payés, incluant les dividendes payés par des filiales aux intérêts minoritaires(2)(8) (2)(19)
Remboursement de la location-acquisition- (1) - (4)
Trésorerie nette provenant (utilisée dans le cadre) des activités de financement des activités poursuivies(2)(9) (2)(23)
Trésorerie nette provenant (utilisée dans le cadre) des activités de financement des activités non poursuivies- - - (77)
Total de la trésorerie nette provenant (utilisée dans le cadre) des activités de financement(2)(9) (2)(100)
Effet des fluctuations des cours des devises étrangères sur la trésorerie et les équivalents de trésorerie(25)12 (12)11
Baisse de la trésorerie et des équivalents de trésorerie des filiales déconsolidées- - - (26)
Trésorerie nette provenant (utilisée dans le cadre) des activités poursuivies2 18 (15)(61)
Trésorerie nette provenant (utilisée dans le cadre) des activités non poursuivies- - - (251)
Augmentation (diminution) nette de la trésorerie et des équivalents de trésorerie2 18 (15)(312)
Trésorerie et équivalents de trésorerie au début de la période790 1,668 807 1,998
Trésorerie et équivalents de trésorerie au terme de la période792 1,686 792 1,686
Moins la trésorerie et les équivalents de trésorerie provenant des activités non poursuivies au terme de la période- - - -
Trésorerie et équivalents de trésorerie provenant des activités poursuivies au terme de la période792$1,686$ 792$1,686$

Renseignements